Gotomain|Gotosidebar首頁綠角課程綠角中文書局綠角書局文章rss回應rss如何使用本格綠角財經筆記總目錄還本型保險真的有保本嗎?(“ReturnofPremiumDoesn’tMean“ReturnofBuyingPower”)各種保險中，譬如醫療險或壽險，有一種型態叫做還本型保險。

這種保險的基本設計是說，假如期間沒有出險，保險公司最後還是會退還保戶當初繳納的保費。

這種保險會讓人覺得，保險根本就是免費的。

我花了一千塊買保險，最後還是拿回一千，何樂不為呢?但實際上，這種保險絕非保本。

有以下幾個因素:首先是通膨。

十年前的一千元，到今天未必有一千塊的購買力。

譬如假如十年期間，平均每年有3%的通膨好了。

那麼1000元在十年之後剩多少的購買力呢?答案是737。

(=1000*0.97^10)這約是26%的損失。

所以千萬不要以為，現在交出的十萬元保費，十年後”一樣”拿回十萬元，叫”還本”。

在通膨的長期侵蝕下，恐怕是虧大了。

再來，機會成本。

你用來繳保費的錢，其實有其它應用的可能。

譬如你可以投資，不論是買債券或是投入股市。

假如十年期間，股市帶來3%年化實質報酬。

(實質報酬指的是扣除通膨之後，還有每年3%的實質成長)那麼十年前投入的1000元，到了十年之後會成長為1344元。

(=1000*1.03^10)你把原先可以做投資的錢，拿去買還本型保險，因此錯過這34%的報酬。

這就是機會成本。

機會成本的損失，不是一種假想的損失。

它是一種貨真價實的虧損。

(不過金融投資也不是保證獲利就是了。

)最後，信用風險。

太多人以為保險公司的承諾是美國公債般的保證。

事實上，保險公司有倒閉的風險。

假如政府不再概括承受保險公司的損失時，你真以為自己會完整的拿到合約上的給付嗎?國家會不會要求保戶也要自行承擔一些損失呢?這類”保證還本”的保險，保費往往比起定期險高很多。

常有保戶覺得，沒關係啊，多繳幾萬有什麼關係。

反正最後錢都會回來。

總比繳個幾百幾千元的定期險，最後錢都花掉還要好。

但正是這些多繳的錢，讓保戶更多的資金去承受通膨的侵蝕、機會成本的損失、還有保險公司的信用風險。

這是更大的成本啊!天下沒有白吃的午餐。

保證還本的保險，就是看似白吃，實則代價高昂的午餐。

回到首頁:請按這裡初來乍到:請看”如何使用本部落格”相關文章:保險話術大破解(MythsaboutLifeInsurance)生命的價值---談死亡保險的用途(TheValueofLife)重大疾病險的必要性(DoYouNeedCriticalIllnessInsurance?)什麼是保險安定基金(TaiwanInsuranceGuarantyFund)2017年7月14日星期五 Labels:保險0comments:訂閱：張貼留言(Atom)張貼留言較新的文章較舊的文章搜尋標籤分類與訂閱日期分類search輸入您的搜尋字詞提交搜尋表單 Web綠角財經筆記分類文章利率、借貸與貨幣(30)投資概念(335)房地產(13)非財經類書籍讀後感(159)保險(72)衍生金融(23)香港與中國(6)海外券商投資(203)財務應用數學(10)財經類書籍讀後感(528)退休制度與計畫(13)參考(293)基本金融知識(139)基金(394)稅務(35)債券(69)資產配置(71)綠角投資課程介紹(120)綠角的休閒活動(56)綠角的書、演講與開課公告(351)ETF討論分析-台灣(105)ETF討論分析-美國(266)ETF討論分析-香港(11)ETF基本知識(45)ETF進階知識(14)ETF實戰績效與投資策略(82)請輸入您的Email:請輸入您的Email:網誌存檔► 2021(55)► 五月(5)► 四月(12)► 三月(14)► 二月(11)► 一月(13)► 2020(266)► 十二月(25)► 十一月(21)► 十月(19)► 九月(25)► 八月(22)► 七月(24)► 六月(23)► 五月(22)► 四月(22)► 三月(22)► 二月(23)► 一月(18)► 2019(264)► 十二月(23)► 十一月(23)► 十月(22)► 九月(19)► 八月(25)► 七月(26)► 六月(19)► 五月(24)►