遠期外匯交易(Forward Exchange Transaction）又稱期匯交易，是指交易雙方在成交後並不立即辦理交割，而是事先約定幣種、金額、匯率、交割時間等交易 ...遠期外匯交易用手机看条目扫一扫，手机看条目出自MBA智库百科(https://wiki.mbalib.com/)遠期外匯交易(ForwardExchangeTransaction）目錄1遠期外匯交易概述2遠期外匯交易的方式3遠期交易的報價4外匯遠期交易的基本術語5遠期外匯買賣的特點6遠期外匯買賣的類型[1]7進行遠期外匯買賣的原因[2]8參考文獻[編輯]遠期外匯交易概述　　遠期外匯交易(ForwardExchangeTransaction）又稱期匯交易，是指交易雙方在成交後並不立即辦理交割，而是事先約定幣種、金額、匯率、交割時間等交易條件，到期才進行實際交割的外匯交易。

　　與即期外匯交易的根本區別　　在於交割日不同。

凡是交割日在成交兩個營業日以後的外匯交易均屬於遠期外匯交易。

[編輯]遠期外匯交易的方式直接的遠期外匯交易：是指直接在遠期外匯市場做交易，而不在其它市場進行相應的交易。

銀行對於遠期匯率的報價，通常並不採用全值報價，而是採用遠期匯價和即期匯價之間的差額，即基點報價。

遠期匯率可能高於或低於即期匯率。

期權性質的遠期外匯交易：公司或企業通常不會提前知道其收入外匯的確切日期。

因此，可以與銀行進行期權外匯交易，即賦予企業在交易日後的一定時期內，如5-6個月內執行遠期合同的權利。

即期和遠期結合型的遠期外匯交易。

[編輯]遠期交易的報價　　在遠期外匯交易中，外彙報價較為複雜。

因為遠期匯率不是已經交割，或正在交割的實現的匯率，它是人們在即期匯率的基礎上對未來匯率變化的預測。

[編輯]外匯遠期交易的基本術語　　在遠期外匯交易中，常常可以看到許多專業術語，所以，有必要在這裡對這些術語進行瞭解。

　　升水（Premium）：當某貨幣在外匯市場上的遠期匯價高於即期匯率時，稱之為升水。

如，即期外匯交易市場上美元兌馬克的比價為1：1.75，三個月期的一美元兌馬克價是1：1.7393.此時馬克升水。

　　貼水：當某貨幣在外匯市場上的遠期匯價低於即期匯率時，稱之為貼水。

如，即期外匯交易市場上美元兌馬克的比價為1：1.7393，三個月期的一美元兌馬克價是1：1.75.此時馬克貼水。

　　套算匯率：兩種貨幣之間的價值關係，通常取決於各自兌換美元的匯率。

如1英鎊=2美元，且1.5德國馬克=1美元，則3馬克=1英鎊，兩種非美元之間的匯率，便稱為套算匯率。

[編輯]遠期外匯買賣的特點　　(1)雙方簽訂合同後，無需立即支付外匯或本國貨幣，而是延至將來某個時間；　　(2)買賣規模較大；　　(3)買賣的目的，主要是為了保值，避免外匯匯率漲跌的風險；　　(4)外匯銀行與客戶簽訂的合同須經外匯經紀人擔保。

此外，客戶還應繳存一定數量的押金或抵押品。

當匯率變化不大時，銀行可把押金或抵押品抵補應負擔的損失。

當匯率變化使客戶的損失超過押金或抵押品時，銀行就應通知客戶加存押金或抵押品，否則，合同就無效。

客戶所存的押金，銀行視其為存款予以計息。

[編輯]遠期外匯買賣的類型[1]遠期外匯買賣根據交割日是否固定，分為兩種類型：　　1．固定交割日的遠期外匯買賣(fixedforwardtransaction)即事先具體規定交割時間的遠期買賣。

其目的在於避免一段時間內匯價變動造成的風險。

固定方式的交割期以星期和月份為單位，如1星期、2個月(60天)、6個月(180天)等，這是實際中較常用的遠期外匯交易形式。

　　2．選擇交割日的遠期外匯買賣(optionalforwardtransaction)稱擇期遠期外匯買賣，指交易的一方可在成交日的第三天起至約定的期限內的任何一個營業日，要求交易的另一方，按照雙方約定的遠期匯率進行交割的交易。

其特點是：　　①交割日期隨客觀形勢與主觀判斷而轉移，並不固定，它意味著客戶可以在擇期的第一天，也可在最後一天履行交割手續，　　②銀行不給這類業務活動以優惠匯率。

　　確定擇期遠期交易的方法有兩種：　　①事先把交割期限固定在兩個具體日期之間。

如某一齣口商在1999年9月25日成交一筆出口交易，預期3個月內收到貨款。

這樣，該出口商馬上在外匯