00679B-元大美國政府20年期(以上)債券ETF | 元大美債20年介紹
Skiptocontent【文章更新日：2021.08.19】00679B元大美國政府20年期(以上)債券ETF，簡稱元大美債20ETF，投資於美國政府所發行的長期債券。
美國政府違約風險極低；但因利息收益亦相對較低，故無法抵禦通膨揚升風險。
另一方面，當股市重挫時，美債通常可發揮避險效果而反向上揚，故投資人若酌量佈局，可緩衝整體投資組合的波動風險。
免責聲明美債在資產組合中所發揮的效果如上圖可發現100%投資於股票型SPY(國內類似版為00646)、或100%投資於美國長期公債TLT(國內類似版為00679B)，其單一商品的波動風險都很大。
但神奇的是，將兩個波動大的商品結合起來，以美股美債各半比重混搭之後，發現波動大幅降低了！自2003年起18餘年來，單年度的最差報酬率：100%SPY：-36.81%。
100%TLT：-21.80%兩者各配置50%後：單年度的最差報酬率下降為：-3.08%、其他如「標準差」、「最大期間跌幅」等觀察指標，皆可發現各半混搭後，具有降低風險的效果。
各半混搭投資組合的報酬率，也相距100%SPY不會太遠；此外，在承擔每單位風險所獲得的風險溢酬指標(即夏普比率)，混搭組合也是其中最高的！另以2021.08.19台股大跌450點為例，同日00679B立即發揮良好的避險功效！目錄00679B元大美國政府20年期(以上)債券ETF介紹00679B成分股定期審核00679B總費用率00679B成分債券00679B配息紀錄00679B績效回顧結語00679B元大美國政府20年期(以上)債券ETF介紹00679B追踨由InteractiveDataPricingandReferenceData,LLC所編製的【ICE美國政府20+年期債券指數】(ICEU.S.Treasury20+YearBondIndex)。
00679B投資於美國財政部所發行的公債、並以20年期以上的債券為投資標的，指數每月檢討調整，其成分債券的篩選標準如下：1、債券最小流通在外面額須大於3億美元。
2、限定投資於固定利率債券。
(不投資浮動利率債券)00679B成分股定期審核每月檢討與調整。
指數會在每個月的最後一個營業日進行調整，並於次月的第一日生效。
任何合格或不合格的指數成分債券，皆不會在月中進行調整。
00679B總費用率00679B的經理費率與保管費率皆為分段式計算，目前基金規模為113.7億，適用兩者合計0.22%的經保費率。
近三年的年度總費用率，十分貼近經保費合計的費用率。
近3年平均總費用率0.24%年度總費率用2020年0.26%2019年0.23%2018年0.23%註：2017/1/11成立，故自2018年起統計完整年度費用率資訊。
00679B成分債券債券的到期日真的都很久！第一大持債的債券到期日為2051年。
排名持債比重1USTREASURYN/B2.375%05/15/20515.662USTREASURYN/B1.875%02/15/20514.903USTREASURYN/B1.625%11/15/20504.154USTREASURYN/B1.375%08/15/20503.915USTREASURYN/B3.375%11/15/20483.806USTREASURYN/B3%02/15/20493.807USTREASURYN/B2.875%05/15/20493.748USTREASURYN/B3%08/15/20483.549USTREASURYN/B2%02/15/20503.4610USTREASURYN/B2.25%08/15/20493.4411USTREASURYN/B1.25%05/15/20503.3412USTREASURYN/B3.125%05/15/20483.2813USTREASURYN/B3%02/15/20483.0314USTREASURYN/B2.375%11/15/20493.0015USTREASURYN/B2.75%11/15/20472.5716USTREASURYN/B2.5%02/15/20452.4517USTREASURYN/B2.75%08/15/20472.4518USTREASURYN/B3%02/15/20472.3819USTREASURYN/B2.875%05/15/20432.3220USTREASURYN/B3.125%08/15/20442.3021USTREASURYN/B2.25%08/15/20462
美國政府違約風險極低；但因利息收益亦相對較低，故無法抵禦通膨揚升風險。
另一方面，當股市重挫時，美債通常可發揮避險效果而反向上揚，故投資人若酌量佈局，可緩衝整體投資組合的波動風險。
免責聲明美債在資產組合中所發揮的效果如上圖可發現100%投資於股票型SPY(國內類似版為00646)、或100%投資於美國長期公債TLT(國內類似版為00679B)，其單一商品的波動風險都很大。
但神奇的是，將兩個波動大的商品結合起來，以美股美債各半比重混搭之後，發現波動大幅降低了！自2003年起18餘年來，單年度的最差報酬率：100%SPY：-36.81%。
100%TLT：-21.80%兩者各配置50%後：單年度的最差報酬率下降為：-3.08%、其他如「標準差」、「最大期間跌幅」等觀察指標，皆可發現各半混搭後，具有降低風險的效果。
各半混搭投資組合的報酬率，也相距100%SPY不會太遠；此外，在承擔每單位風險所獲得的風險溢酬指標(即夏普比率)，混搭組合也是其中最高的！另以2021.08.19台股大跌450點為例，同日00679B立即發揮良好的避險功效！目錄00679B元大美國政府20年期(以上)債券ETF介紹00679B成分股定期審核00679B總費用率00679B成分債券00679B配息紀錄00679B績效回顧結語00679B元大美國政府20年期(以上)債券ETF介紹00679B追踨由InteractiveDataPricingandReferenceData,LLC所編製的【ICE美國政府20+年期債券指數】(ICEU.S.Treasury20+YearBondIndex)。
00679B投資於美國財政部所發行的公債、並以20年期以上的債券為投資標的，指數每月檢討調整，其成分債券的篩選標準如下：1、債券最小流通在外面額須大於3億美元。
2、限定投資於固定利率債券。
(不投資浮動利率債券)00679B成分股定期審核每月檢討與調整。
指數會在每個月的最後一個營業日進行調整，並於次月的第一日生效。
任何合格或不合格的指數成分債券，皆不會在月中進行調整。
00679B總費用率00679B的經理費率與保管費率皆為分段式計算，目前基金規模為113.7億，適用兩者合計0.22%的經保費率。
近三年的年度總費用率，十分貼近經保費合計的費用率。
近3年平均總費用率0.24%年度總費率用2020年0.26%2019年0.23%2018年0.23%註：2017/1/11成立，故自2018年起統計完整年度費用率資訊。
00679B成分債券債券的到期日真的都很久！第一大持債的債券到期日為2051年。
排名持債比重1USTREASURYN/B2.375%05/15/20515.662USTREASURYN/B1.875%02/15/20514.903USTREASURYN/B1.625%11/15/20504.154USTREASURYN/B1.375%08/15/20503.915USTREASURYN/B3.375%11/15/20483.806USTREASURYN/B3%02/15/20493.807USTREASURYN/B2.875%05/15/20493.748USTREASURYN/B3%08/15/20483.549USTREASURYN/B2%02/15/20503.4610USTREASURYN/B2.25%08/15/20493.4411USTREASURYN/B1.25%05/15/20503.3412USTREASURYN/B3.125%05/15/20483.2813USTREASURYN/B3%02/15/20483.0314USTREASURYN/B2.375%11/15/20493.0015USTREASURYN/B2.75%11/15/20472.5716USTREASURYN/B2.5%02/15/20452.4517USTREASURYN/B2.75%08/15/20472.4518USTREASURYN/B3%02/15/20472.3819USTREASURYN/B2.875%05/15/20432.3220USTREASURYN/B3.125%08/15/20442.3021USTREASURYN/B2.25%08/15/20462