Re: [請益] 保本但高於定存的美國長期投資 | PFF PTT
想請問美國特別股像PFF，走勢跟美股同步無法避開系統風險，但是看來配息應該在跌勢中還是有一定水準(期望長年平均殖利率有4%就好)，我在 ...TogglenavigationPTT職涯區熱門文章看板列表最新文章Stock首頁foreign_invRe:[請益]保本但高於定存的美國長期投資Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資看板Foreign_Inv作者laicking時間2019-12-1411:03:23留言85則留言，11人參與討論推噓16 (16推0噓69→)討論串4推map123:保本長期投資高於定存就IEI12/1408:15推map123:現在的預期報酬率1.8%應該高於定存了12/1408:36推badfood:覺得ETD很穩可以看看2011/8/8這天跌多少很多都是10%20%12/1410:16→badfood:起跳PFF最多跌12%收盤跌10%一個不小心被洗出去12/1410:17→badfood:累積幾年的配息一天全吐出12/1410:17想請問美國特別股像PFF，走勢跟美股同步無法避開系統風險，但是看來配息應該在跌勢中還是有一定水準(期望長年平均殖利率有4%就好)，我在想退休快70歲老人家本金不多的情況下，如果只是想要多一筆好過定存或儲蓄險的穩定配息，可以接受本金損失(因為能接受目前很夯的配息可能為本金的一些高收益債券基金淨值不斷減少還繼續持有，應該能說服老人家不計較本金損失)，那PFF是不錯的選擇嗎？因為富邦美國特別股00717這檔是追蹤跟PFF相同的指數，沒有匯率避險，今年可能有些漲幅被匯率吃掉，目前價格跟殖利率覺得還蠻適合保守的家中長輩，國內ETF也比較容易理解跟買進，希望他能將一些定存分批定期定額買入，但是這是風險等級RR4，還是有更保守但是殖利率還可以的選擇呢？--※發信站:批踢踢實業坊(ptt.cc),來自:36.239.87.15(臺灣)※文章網址:https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1576292605.A.960.html1F→laicking:0056這類國內高股息ETF，覺得成分股太少配息率很吃運氣12/1411:092F推map123:70歲我的話把錢留在國內20%0050+80定存就好12/1411:133F推map123:少一個匯率風險因子對老年人比較恰當12/1411:144F→willism:先說服長輩，只要看整體資產的成長，這樣你才能推投資組12/1412:325F→willism:合。
隨便舉例，20%定存＋20%VTI＋60%中期美債(IEI)，這12/1412:326F→willism:樣大概平均年化4%，最差那年約虧0.1%，標準差約3.1%。
12/1412:327F→willism:匯率風險我覺得還好，因為對口是美元，美元不會有“瞬間12/1412:368F→willism:”大波動。
單一商品想要4%年化，以現在的利率，都不會是12/1412:369F→willism:啥低風險的投資...12/1412:3610F→ffaarr:00717會被費用吃掉1%，這點也要考慮。
12/1412:3811F→willism:不過我個人傾向是走巴菲特的遺產規劃，九股一債這樣12/1412:4212F推giantkobe:好奇問下，巴菲特有建議9股1債這麼激進的規劃嗎？有出12/1413:2313F→giantkobe:處嗎？這應該是年輕人退休準備規劃而非退休人士的退休12/1413:2314F→giantkobe:金配置12/1413:2315F推perfectgame:巴菲特給她老婆遺產規劃的建議是9股1短債12/1413:3016F推perfectgame:退休股債比例討論的前提應該要有本金、開銷12/1413:3517F推perfectgame:本金1億，年花費100萬，也不必股5債512/1413:3718F→csjan:以巴菲特的資產，資產的1成配短債生活就很夠用了吧12/1413:3719F→csjan:PFF配息會先扣30%，退不退看券商，00717可能有一樣的問題12/1413:3920F推csjan:特別股的票息大部分6~8%，風險不會低到哪去12/1413:4421F→laicking:原本投資就保守，所以本金也不太多，還好日常生活有年12/1413:4922F→laicking:金可以勉強打平，對於00692,006208嫌配息低,0050多嫌一12/1413:4923F→laicking:樣,嫌貴，喜歡0056，但是0056的選股策略跟現在股價我覺12/1413:4924F→laicking:得不行12/1413:4925F推perfectgame:www.berkshirehathaway.com/letters/2013ltr.pdf12/1413:5126F→perfectgame:第20頁中後段有9股1債出處12/1413:5227F→laicking:00717可以定期定額是很大優勢，也比較容易自行操作，PFF12/1413:5628F→laicking:本身超過4%，所以00717我覺得應該可以有4%12/1413:5629F→laicking:如果是累積未來退休金當然是股票長期投報率好，但退休12/1413:5830F→laicking:後就還是保守為宜吧12/1413:5831F→laicking:IEI約1.8%不是不如儲蓄險了嗎？是為了與股市負相關而持12/1414:0332F→laicking:有嗎？12/1414:0333F→willism:台灣金管會想封殺儲蓄險，少說5年前就開始了，未來利率12/1414:1734F→willism:只會趨近定存。
此外，以單獨標的而言，IEI本身配息OK，12/1414:1735F→willism:穩定度也高，而在投資組合的角色也能成股票的負相關存在12/1414:1736F→willism:。
12/1414:1737F→willism:現時環境要想單一標4%年化，不容易低風險，找到適當的“12/1414:2738F→willism:投資組合”才是你該考慮的。
12/1414:2739F→willism:原案例是08年起回測，因此也拿PFF和VT來對比。
直接海外12/1414:5240F→willism:券商買PFF/VT，年化5.75%/10.71%，波動率17.4%/15.2%。
12/1414:5241F→willism:還不如買美股大盤(VT)，報酬率多1倍，波動還更小...12/1414:5242F→willism:這裡的波動率指的是標準差12/1414:5243F→willism:若從01開始回測，PFF/VT報酬8.99%/10.71%,，標準差15.2%12/1414:5944F→willism:/15.1%。
怎麼看PFF的風險都比全美股(VT)高，報酬卻還不12/1414:5945F→willism:如！12/1414:5946F推lovebridget:長遠看股票報酬絕對比其他東西好但其他安慰劑效果12/1415:0547F→lovebridget:無價如果買了才安心那只好買12/1415:0548F→lovebridget:像喝酒會傷肝傷腎但不喝會傷心12/1415:0549F→lovebridget:但如果本身就沒酒癮就不用特別學人去喝酒了12/1415:0650F→laicking:感謝l大的數據，真的，股票還是趁早買長期放，到退休後12/1415:2051F→laicking:再搞投資心理因素影響判斷更大12/1415:2052F推map123:IEI目前買進的預期報酬率是1.8%沒錯12/1415:2153F→map123:跟儲蓄險的報酬差不多，但是，就是這個但是12/1415:2254F→map123:IEI可以自由進出，而且遇到市場風險會有資本利得12/1415:2355F→map123:儲蓄險直接被鎖6年，利變型還隨保險公司自由調整利率12/1415:2456F→map123:我覺得不行～～12/1415:2457F推map123:剛好綠角最近文章有提到，現在的投資級公司債平均殖利率就12/1415:2758F→map123:是在2.1-3.2%之間12/1415:2759F→map123:https://reurl.cc/K65KQg12/1415:2860F→map123:大於平均殖利率的債券就是同時擁抱了更大的風險這是沒有12/1415:2961F→map123:錯的12/1415:2962F→map123:另外要買國外追蹤的指數型基金ETF,盡量複委託或者海外券12/1415:3063F→map123:商買進美股中的追蹤標的12/1415:3064F推map123:國內發行的ETF量小跳價高，追蹤誤差不低，內扣又高，如果12/1415:3265F→map123:發現不如預期的追蹤率12/1415:3266F→map123:應該會覺得很無奈12/1415:3267F→pttccbbs:講的好像美股不會跌，只有ETD會跌，我們不是講神話，是12/1418:3668F→pttccbbs:想對穩健，不然全世界早就壓身價了12/1418:3669F→pttccbbs:ETD的配息，對退休族，很有吸引力12/1418:3970F→pttccbbs:你可以自己兜自己要的ETD,報酬率會高很多12/1418:4471F推heavenbeyond:「70歲老人+本金不多+需要配息穩定+低風險」12/1421:4272F→heavenbeyond:這種條件，直接買兆豐金，不必多想。
12/1421:4273F→laicking:兆豐金這個價位殖利率以後還能維持嗎？想穩定配息單一12/1509:4074F→laicking:股票風險更高吧12/1509:4075F推pyrogen:如果期望利率4%,可以考慮美國市政債CEF,目前還是有近5%12/1511:3076F→pyrogen:的年利率，而且免稅，但是不保本12/1511:3077F推heavenbeyond:其實我這半年多一直在考慮把市政債基金當成固定收益12/1513:2878F→heavenbeyond:來源的主力。
可是在追蹤的幾檔，價格實在有夠硬....12/1513:2879F→heavenbeyond:.原本以為中美貿易戰和緩以後價格可以回檔，沒想到12/1513:2880F→heavenbeyond:還是維持在歷史高價區....>.<~~12/1513:2881F→laicking:請問美國市政債有推薦的ETF嗎？查風險等級是RR2，如果12/1514:3082F→laicking:有4%左右固定配息很吸引人蠻想瞭解的12/1514:3083F→ffaarr:4%是封閉型基金加上槓桿才可能有。
12/1517:1384F推pyrogen:常見的市政債CEF已經內建槓桿，所以能達到近5%的年利率，12/1621:4885F→pyrogen:版上有前輩分享幾個標的，就自己研究評估。
12/1621:48‣返回foreign_inv看板完整討論串28[請益]保本但高於定存的美國長期投資148foreign_inv2019-12-1117:535Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資16foreign_inv2019-12-1322:3616>>Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資85foreign_inv2019-12-1411:035Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資7foreign_inv2020-11-0618:31Foreign_Inv最新熱門文章44[請益]請教美股分配菜單122foreign_inv2021-06-0319:5020[請益]跟中華電信一樣低波動高配息的股票100p62foreign_inv2021-05-3123:1015[心得]Google試算表個股紀錄18foreign_inv2021-05-3121:30最新熱門文章[寶寶]揭發新北市中永和區惡劣保母[babymother]Re:[心情]笑著笑著就哭了[marriage][新聞]拜登撤銷川普對TikTok以及微信的禁令[stock][新聞]輪班間隔縮至8小時工會痛批：還沒病倒[tech_job][情報]momo6/10~6/16天天簽到賺50[lifeismoney][標的]3481群創多[stock][請益]台灣疫情過後解封報復性消費概念股??[stock]Re:[新聞]相隔18年阿茲海默新藥問世[stock]Re:[問題]笨的人出社會後，是不是就會現出原形?[salary][標的]3037欣興空[stock]Re:[新聞]長榮5月營運亮眼本土法人上修目標價至152[stock]Re:[標的]MU多[stock]
隨便舉例，20%定存＋20%VTI＋60%中期美債(IEI)，這12/1412:326F→willism:樣大概平均年化4%，最差那年約虧0.1%，標準差約3.1%。
12/1412:327F→willism:匯率風險我覺得還好，因為對口是美元，美元不會有“瞬間12/1412:368F→willism:”大波動。
單一商品想要4%年化，以現在的利率，都不會是12/1412:369F→willism:啥低風險的投資...12/1412:3610F→ffaarr:00717會被費用吃掉1%，這點也要考慮。
12/1412:3811F→willism:不過我個人傾向是走巴菲特的遺產規劃，九股一債這樣12/1412:4212F推giantkobe:好奇問下，巴菲特有建議9股1債這麼激進的規劃嗎？有出12/1413:2313F→giantkobe:處嗎？這應該是年輕人退休準備規劃而非退休人士的退休12/1413:2314F→giantkobe:金配置12/1413:2315F推perfectgame:巴菲特給她老婆遺產規劃的建議是9股1短債12/1413:3016F推perfectgame:退休股債比例討論的前提應該要有本金、開銷12/1413:3517F推perfectgame:本金1億，年花費100萬，也不必股5債512/1413:3718F→csjan:以巴菲特的資產，資產的1成配短債生活就很夠用了吧12/1413:3719F→csjan:PFF配息會先扣30%，退不退看券商，00717可能有一樣的問題12/1413:3920F推csjan:特別股的票息大部分6~8%，風險不會低到哪去12/1413:4421F→laicking:原本投資就保守，所以本金也不太多，還好日常生活有年12/1413:4922F→laicking:金可以勉強打平，對於00692,006208嫌配息低,0050多嫌一12/1413:4923F→laicking:樣,嫌貴，喜歡0056，但是0056的選股策略跟現在股價我覺12/1413:4924F→laicking:得不行12/1413:4925F推perfectgame:www.berkshirehathaway.com/letters/2013ltr.pdf12/1413:5126F→perfectgame:第20頁中後段有9股1債出處12/1413:5227F→laicking:00717可以定期定額是很大優勢，也比較容易自行操作，PFF12/1413:5628F→laicking:本身超過4%，所以00717我覺得應該可以有4%12/1413:5629F→laicking:如果是累積未來退休金當然是股票長期投報率好，但退休12/1413:5830F→laicking:後就還是保守為宜吧12/1413:5831F→laicking:IEI約1.8%不是不如儲蓄險了嗎？是為了與股市負相關而持12/1414:0332F→laicking:有嗎？12/1414:0333F→willism:台灣金管會想封殺儲蓄險，少說5年前就開始了，未來利率12/1414:1734F→willism:只會趨近定存。
此外，以單獨標的而言，IEI本身配息OK，12/1414:1735F→willism:穩定度也高，而在投資組合的角色也能成股票的負相關存在12/1414:1736F→willism:。
12/1414:1737F→willism:現時環境要想單一標4%年化，不容易低風險，找到適當的“12/1414:2738F→willism:投資組合”才是你該考慮的。
12/1414:2739F→willism:原案例是08年起回測，因此也拿PFF和VT來對比。
直接海外12/1414:5240F→willism:券商買PFF/VT，年化5.75%/10.71%，波動率17.4%/15.2%。
12/1414:5241F→willism:還不如買美股大盤(VT)，報酬率多1倍，波動還更小...12/1414:5242F→willism:這裡的波動率指的是標準差12/1414:5243F→willism:若從01開始回測，PFF/VT報酬8.99%/10.71%,，標準差15.2%12/1414:5944F→willism:/15.1%。
怎麼看PFF的風險都比全美股(VT)高，報酬卻還不12/1414:5945F→willism:如！12/1414:5946F推lovebridget:長遠看股票報酬絕對比其他東西好但其他安慰劑效果12/1415:0547F→lovebridget:無價如果買了才安心那只好買12/1415:0548F→lovebridget:像喝酒會傷肝傷腎但不喝會傷心12/1415:0549F→lovebridget:但如果本身就沒酒癮就不用特別學人去喝酒了12/1415:0650F→laicking:感謝l大的數據，真的，股票還是趁早買長期放，到退休後12/1415:2051F→laicking:再搞投資心理因素影響判斷更大12/1415:2052F推map123:IEI目前買進的預期報酬率是1.8%沒錯12/1415:2153F→map123:跟儲蓄險的報酬差不多，但是，就是這個但是12/1415:2254F→map123:IEI可以自由進出，而且遇到市場風險會有資本利得12/1415:2355F→map123:儲蓄險直接被鎖6年，利變型還隨保險公司自由調整利率12/1415:2456F→map123:我覺得不行～～12/1415:2457F推map123:剛好綠角最近文章有提到，現在的投資級公司債平均殖利率就12/1415:2758F→map123:是在2.1-3.2%之間12/1415:2759F→map123:https://reurl.cc/K65KQg12/1415:2860F→map123:大於平均殖利率的債券就是同時擁抱了更大的風險這是沒有12/1415:2961F→map123:錯的12/1415:2962F→map123:另外要買國外追蹤的指數型基金ETF,盡量複委託或者海外券12/1415:3063F→map123:商買進美股中的追蹤標的12/1415:3064F推map123:國內發行的ETF量小跳價高，追蹤誤差不低，內扣又高，如果12/1415:3265F→map123:發現不如預期的追蹤率12/1415:3266F→map123:應該會覺得很無奈12/1415:3267F→pttccbbs:講的好像美股不會跌，只有ETD會跌，我們不是講神話，是12/1418:3668F→pttccbbs:想對穩健，不然全世界早就壓身價了12/1418:3669F→pttccbbs:ETD的配息，對退休族，很有吸引力12/1418:3970F→pttccbbs:你可以自己兜自己要的ETD,報酬率會高很多12/1418:4471F推heavenbeyond:「70歲老人+本金不多+需要配息穩定+低風險」12/1421:4272F→heavenbeyond:這種條件，直接買兆豐金，不必多想。
12/1421:4273F→laicking:兆豐金這個價位殖利率以後還能維持嗎？想穩定配息單一12/1509:4074F→laicking:股票風險更高吧12/1509:4075F推pyrogen:如果期望利率4%,可以考慮美國市政債CEF,目前還是有近5%12/1511:3076F→pyrogen:的年利率，而且免稅，但是不保本12/1511:3077F推heavenbeyond:其實我這半年多一直在考慮把市政債基金當成固定收益12/1513:2878F→heavenbeyond:來源的主力。
可是在追蹤的幾檔，價格實在有夠硬....12/1513:2879F→heavenbeyond:.原本以為中美貿易戰和緩以後價格可以回檔，沒想到12/1513:2880F→heavenbeyond:還是維持在歷史高價區....>.<~~12/1513:2881F→laicking:請問美國市政債有推薦的ETF嗎？查風險等級是RR2，如果12/1514:3082F→laicking:有4%左右固定配息很吸引人蠻想瞭解的12/1514:3083F→ffaarr:4%是封閉型基金加上槓桿才可能有。
12/1517:1384F推pyrogen:常見的市政債CEF已經內建槓桿，所以能達到近5%的年利率，12/1621:4885F→pyrogen:版上有前輩分享幾個標的，就自己研究評估。
12/1621:48‣返回foreign_inv看板完整討論串28[請益]保本但高於定存的美國長期投資148foreign_inv2019-12-1117:535Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資16foreign_inv2019-12-1322:3616>>Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資85foreign_inv2019-12-1411:035Re:[請益]保本但高於定存的美國長期投資7foreign_inv2020-11-0618:31Foreign_Inv最新熱門文章44[請益]請教美股分配菜單122foreign_inv2021-06-0319:5020[請益]跟中華電信一樣低波動高配息的股票100p62foreign_inv2021-05-3123:1015[心得]Google試算表個股紀錄18foreign_inv2021-05-3121:30最新熱門文章[寶寶]揭發新北市中永和區惡劣保母[babymother]Re:[心情]笑著笑著就哭了[marriage][新聞]拜登撤銷川普對TikTok以及微信的禁令[stock][新聞]輪班間隔縮至8小時工會痛批：還沒病倒[tech_job][情報]momo6/10~6/16天天簽到賺50[lifeismoney][標的]3481群創多[stock][請益]台灣疫情過後解封報復性消費概念股??[stock]Re:[新聞]相隔18年阿茲海默新藥問世[stock]Re:[問題]笨的人出社會後，是不是就會現出原形?[salary][標的]3037欣興空[stock]Re:[新聞]長榮5月營運亮眼本土法人上修目標價至152[stock]Re:[標的]MU多[stock]