概述了證券化的基礎知識，討論了這些技術對抵押貸款、債務擔保證券、未來現金流、信用卡和汽車貸款的應用。作者基於他們多年與實務者和研究生進行交流及探討所獲得的洞識，為讀者提供了關於本主題的全面理解。作者涵蓋了下面這些關鍵的課題：構建機構類MBS交易和非機構類交易、信用增進及規模、在證券化交易中使用利率衍生品，證券化的資產類別、操作風險因素及其對金融市場的應用、將證券化技術應用於CDO。弗蘭克J.法博齊，是耶魯大學管理學院的金融實務教授，Journal of Portfolio Management的編輯和Journal of Structured Finance以及Journal of Fixed Lncome的助理編輯。　　維諾德·科塞瑞，特許會計師及特許秘書，是資產支持金融、結構化金融和結構化信貸方面的知名作家、培訓家和咨詢顧問。他是印度管理學院的訪問學者，教授結構化金融。

叢書序譯者序前言第一部分　背景介紹 第 1章　引論 什麼是證券化 一個關於證券化的案例分析 證券化中發行的證券 第2章　資產證券化中發行人的動機和結構化的目標 采用證券化來融資的原因 結構化目標第二部分　構建ABS交易 第3章　構建機構抵押支持證券交易 提前償付及其慣例 序列償付結構 計划攤還類別債券和支持債券 目標攤還型債券 累積債券及定向增加債券 浮動利率債券類別 名義僅有利息的債券類別 第4章　構建非機構交易 識別資產池 資產選擇 識別風險 確定信用支持的規模和來源 確定債券類別 債券類別的期限分級 選擇債券類別的償付結構 確定流動性支持的數量和來源 確定是否需要提前償付保護 設計結構化保護觸發機制 第5章　信用增進 信用增進機制 信用增進的規模 第6章　證券化交易中利率衍生工具的運用 利率掉期 利率頂和利率底 交易對手風險 第7章　資產證券化的操作問題 服務功能 服務類型 服務商優勢 服務商質量 服務轉讓 預備服務商 服務商報告 受托人在交易操作中的作用 欺詐風險第三部分　ABS的擔保品概覽 第8章　資產支持證券的擔保品類別：零售類貸款 擔保品類別：分類的基礎 擔保品類別：主要類型 信用卡應收賬款 汽車貸款證券化 第9章　資產支持商業票據通道和其他結構性工具 ABCP通道的類型 傳統證券化和ABCP ABCP的擔保品 信用增進結構 ABCP項目的參與方 ABCP通道的評級 第10章　未來現金流的證券化：未來收益、運營收益及保險利潤 未來收益證券化 整體業務或營業收入證券化 保險利潤證券化第四部分　債務擔保證券 第11章　債務擔保證券入門 為什麼研究CDO 術語：CDO、CBO、CLO CDO的種類 CDO的典型結構 CDO的基本經濟驅動因素 CDO市場和銀行業健康 CDO市場的發展 第12章　債務擔保證券的種類 資產負債表型CDO 套利型CDO 再證券化或結構化金融CDO 指數交易和指數追蹤型CDO 第13章　債權抵押憑證的結構與分析 資產池質量的測量 資產及收入覆蓋測試 建倉階段 CDO管理人 投資CDO CDO投資中的擔保品和結構化風險第五部分　金融市場中的應用 第14章　證券化對金融市場和經濟體的效益 證券化和融資資本 證券化和金融中介機構 證券化對於一個經濟體的益處 第15章　關於證券化對金融市場和經濟體的影響 削弱貨幣政策的有效性 對銀行的不利影響 寬松的承銷標准和設計拙劣的證券 增加銀行風險的不透明度附錄A　信用衍生產品基礎附錄B　抵押支持證券和資產支持證券估值參考文獻